上周，國內A股市場(chǎng)繼續區間震蕩，上證指數最高升至3090點(diǎn)附近。但升勢未能持續，隨后振蕩回落，最終收于3,040.97點(diǎn)。四大期貨指數品種全部收跌。 IH相對堅挺，主力合約僅下跌0.06%。 IF、IC、IM主力合約分別下跌0.67%、0.81%和1.06%。從基差來(lái)看，上周期指數走勢略強于本期指數。主力IF、IH合約升水分別擴大至4.4、4.8點(diǎn)，主力IC、IM合約貼水分別收窄至19.6、34.4點(diǎn)。

成交量和能量方面，期貨指數持倉量持續增加，當周四個(gè)品種合計增倉23,476手，至932,193手。各期貨指數品種持倉均有不同程度增加。 IF增倉5,436手，持倉量增至268,887手。 IH增持3,127手，持倉量增至132,234手。 IC增持7,587手，持倉量增至295,591手。 IM增持。 7326手，持倉量升至235481手。

從倉位來(lái)看，各期貨指數品種前20位倉位（以下簡(jiǎn)稱(chēng)主力）的倉位有所不同。具體來(lái)說(shuō)，主力IF多頭增倉751手（交易所公布11月24日與11月17日該合約主力總持倉差額，下同），主力空頭持倉減少991手，凈空頭減少持倉量下降至54,631手； IH主力多頭持倉減1045手，主力空頭減倉1819手，凈空頭減倉至28965手；主力IC多頭增倉1088手，主力空頭減倉642手，凈空頭減倉至20930手； IM多頭主力減倉495手，空頭主力減倉20930手。 1519手，凈空倉降至15954手。

從具體席位來(lái)看，隨著(zhù)指數回歸震蕩走勢，市場(chǎng)分歧加大，各IF席位持倉量增減不一。多頭方面，國泰君安多倉增加289手，凈多倉升至3,479手。浙商期貨多頭增倉392手，持倉量升至7625手。招商期貨席位多頭增加376手，凈多頭增至1,093手。手?？疹^方面，海通期貨席位空頭增倉388手，凈空頭增至12065手。中銀期貨席位空頭增倉278手，持倉量升至11,332手。與此同時(shí)，中金期貨席位空頭頭寸減少340手，凈空頭頭寸下降。乾坤期貨席位空頭持倉減少1055手至8139手，持倉量下降至1915手。

總體來(lái)看，上周期指數總持倉量增幅較大，但各品種主力持倉變化各異?？傮w來(lái)看，市場(chǎng)走勢停滯，預計期貨指數短期將維持區間震蕩走勢。 （作者單位：永安期貨）

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